AUTODOC asegura un préstamo a plazo B de 530 millones de euros, marcando su debut en los mercados de deuda institucional

AUTODOC, el minorista en línea líder en Europa de repuestos y accesorios de automóviles, ha anunciado la colocación exitosa de un préstamo a plazo B de 530 millones de euros, marcando su debut en los mercados de deuda institucional. La transacción, parte de un paquete de financiamiento más amplio por un total de 580 millones de euros, incluye una línea de crédito renovable (RCF) de 50 millones de euros. El préstamo a plazo B devenga un interés de EURIBOR +3,50%, tiene un plazo de 7 años y fue calificado como Ba3 con perspectiva estable por Moody's y B+ con perspectiva positiva por S&P. La RCF, con un plazo de 6,5 años y un interés de EURIBOR +3,00%, servirá como colchón de liquidez.

Este movimiento representa un paso significativo en la evolución de la estructura de capital de AUTODOC. Según el CEO Dmitri Zadorojnii, 'Esta transacción es un momento definitorio para AUTODOC, uno que agudiza quiénes somos y cómo operamos. Al implementar esta estructura de financiamiento, aseguramos deuda pública respaldada por una amplia gama de inversores institucionales para permitir el camino continuo hacia nuevos capítulos en los mercados de capitales en el futuro'.

Se espera que los ingresos del préstamo a plazo B se utilicen para financiar la recompra de acciones propiedad de entidades controladas por fondos gestionados por Apollo en Autodoc SE, así como para pagar honorarios y gastos relacionados. El CFO Lennart Schmidt destacó los beneficios estratégicos: 'El balance actual libre de deuda neta de AUTODOC brinda una oportunidad única para introducir este marco de financiamiento probado en el mercado. Esta transacción promueve la flexibilidad financiera a largo plazo y acelera el retorno para los accionistas sin dilución de capital. También nos da un historial con inversores institucionales y fortalece nuestra opcionalidad para una posible OPI, que sigue en nuestra agenda, con el momento dependiendo de las condiciones del mercado'.

En relación con la transacción, se ha establecido Autodoc Holding SE como la nueva empresa matriz del grupo, con el 100% de sus acciones en manos de AutoTech GmbH & Co. KG, la entidad de inversión de los tres fundadores de AUTODOC: Alexej Erdle, Max Wegner y Vitalij Kungel. La estructura corporativa simplificada respalda la visión a largo plazo de AUTODOC de convertirse en el ecosistema tecnológico líder del mercado de posventa automotriz en Europa, combinando capacidades avanzadas de IA, toma de decisiones basada en datos y una experiencia digital mejorada para clientes y socios profesionales.

Fundada en Berlín en 2008, AUTODOC se ha convertido en una de las empresas de comercio electrónico más emocionantes de Europa. A diciembre de 2025, su surtido de productos comprendía alrededor de 7,8 millones de SKU de aproximadamente 2.700 fabricantes de marcas, incluyendo piezas para automóviles, camiones y motocicletas, neumáticos, herramientas, accesorios, aceites, líquidos y consumibles. En 2025, AUTODOC generó ingresos por ventas de 1.800 millones de euros, frente a los 1.600 millones de euros en 2024. La empresa opera tiendas en línea en 27 países europeos y emplea a más de 5.500 personas en 13 ubicaciones.

Este debut en los mercados de deuda institucional señala la preparación de AUTODOC para futuras actividades en los mercados de capitales, incluyendo potencialmente una oferta pública inicial. Para el panorama empresarial de Texas, el éxito de AUTODOC subraya la importancia de la gestión financiera estratégica y la confianza de los inversores institucionales para impulsar el crecimiento y la innovación en el sector del mercado de posventa automotriz. La transacción demuestra cómo las empresas pueden aprovechar los mercados de deuda para optimizar las estructuras de capital y financiar la expansión sin diluir el capital, un modelo que podría inspirar movimientos similares por parte de empresas automotrices y de comercio electrónico con sede en Texas.